Investir dans les GFI permet de réduire efficacement l’impôt : en contrepartie des versements réalisés permettant de bénéficier d’une réduction de son impôt, le contribuable est soumis à une durée de conservation des parts. En outre, les titres bénéficient d’une exonération partielle, voire totale (sous condition) d’IFI et d’un abattement sur les droits de donation et de succession.

Un Groupement Forestier d’Investissement est une société civile à caractère particulier, en l’occurrence forestier. Ses statuts prévoient un objet social particulier : acquérir des forêts, les exploiter, éventuellement les louer pour la chasse. Un Groupement Forestier d’Investissement vous permet d’acquérir des forêts en souscrivant ou en acquérant ses parts. Ainsi, votre investissement peut être modeste alors qu’il faut acquérir plusieurs dizaines d’hectares pour pouvoir exploiter une forêt durablement. En outre, vous mutualisez votre risque avec d’autres porteurs, sur plusieurs forêts. Les Groupements Forestiers d’Investissement offrent de nombreux avantages fiscaux : exonération d’IFI (sous condition), réduction d’Impôt sur le Revenu, exonération de droits de succession/donation. Certains de ces avantages peuvent être plafonnés, ne sont pas toujours cumulables, et dépendent de votre situation personnelle.

Les sociétés et groupements, dès lors qu’ils collectent des capitaux en vue de les investir dans l’intérêt des investisseurs et conformément à une politique bien définie, sont considérés comme des Fonds d’Investissement Alternatifs (FIA) et entrent dans le nouveau cadre juridique de la gestion d’actifs (ordonnance 2013-676 du 25 juillet 2013). En cela, ils sont différents des Groupements (fonciers agricoles, viticoles ou forestiers) à vocation familiale, qui ne sont pas concernés par ces mesures. 

De ce fait, une Société de Gestion de ces FIA forestiers, qui distribue des GFI doit désormais être agréée par l’AMF (Autorité des Marchés Financiers). Par ailleurs, ce nouveau contexte de régulation impose notamment : l’intervention d’un Dépositaire, en charge de la garde des actifs, du suivi des liquidités, du contrôle de la régularité des décisions. Ces obligations nouvelles créent un environnement très protecteur pour les épargnants.

La loi d’avenir pour la forêt (loi 2014-1170 du 13 octobre 2014) a créé les GFI (Groupements Forestiers d’Investissement) qui, sous conditions, peuvent procéder par offre au public pour la diffusion de leurs parts. Ces Groupements sont dorénavant considérés comme des organismes de placement collectif et leurs parts assimilées à des instruments financiers.

Investir dans le foncier viticole est possible en achetant des vignes directement, ou au travers un véhicule d’investissement collectif. 

Il en existe de deux natures : le Groupement Foncier Viticole (GFV) et la Foncière Viticole. Ils poursuivent un objectif commun, celui de permettre aux épargnants de diversifier leur patrimoine avec un actif foncier viticole. 

Le GFV est une formule originale d’investissement viticole réservée à des particuliers désireux de diversifier leur patrimoine en choisissant pour support des terroirs et des propriétés françaises sélectionnées.

Investir dans un GFV, c’est détenir les parts d’une société civile régie par la loi n° 701299 du 31 décembre 1970, modifiée par la loi n° 80502 du 4 juillet 1980. Cette société civile réunit par essence un nombre limité d’associés. Leur objectif est de détenir des biens fonciers viticoles exclusifs dont ils confient l’exploitation à un fermier par bail à long terme.

Cette solution leur permet d’échapper aux soucis et aux risques habituels d’exploitation en leur assurant revenus, protection du capital, agrément en nature mais aussi d’importants avantages fiscaux.